存股马拉松 “配速”是成败关键~台股老农夫不藏私分享年复利率5%的秘密

alex     2016-12-04     检举

编按:在低利、低薪年代,存股成为台湾散户最爱的投资法之一。2012年《Smart智富》月刊第167期封面人物的老农夫,因应用巴菲特(Warren Buffett)投资法,在10年里,将手上套牢股变成可年领股利350万元的摇钱树,成为读者瞩目的存股高手。

Sponsored Links

于是,他在2014年7月出版《我把套牢股变摇钱树》,分享他在台股投资逾30年的成败经验,以及存股心得,更开启许多人、尤其是年轻人的存股之路,希望能及早成为存股赢家。

但近2年,全球经济、台湾股市都遇到大震荡,许多人因为看到手中持股在这期间出现损失,开始信心动摇,甚至质疑这样的投资是否可行?

Sponsored Links

“存股1、2年,看市场绩效会很悲观;但存10年后,看投资组合复利会很可观!”老农夫的这句话,在过去2年重述至少上百遍,他才发现,大家对于存股复利的投资,仍有许多迷思和疑惑,因此老农夫再度执笔出版新书《我把套牢股变摇钱树2-老农夫的存股复利公式》,不但有他2年来自己执行的投资纪录,更以十余个“复利存股”实例,让投资人在存股过程中,有具体的答案参考。以下为本书摘要:

其实,关于复利投资,我讲来谈去就只有一个:1年1买10万元好股票组合、10年不卖;而复利致富要成功,也只需要有决心、信心和耐心。虽然,多年来有做到的,我看到的实在不多;但是,只要做到1年1买、10年不卖的投资人,我从来没有见到失败的。

Sponsored Links

近几年,台湾的就业环境非常挑战,年轻人的起薪低,但生活的物价、居住的房价高,人生前半段要累积第一桶金都很辛苦,遑论是为年老后的退休金准备。偏偏年轻投资人天性缺乏耐性,往往追求快狠准的一夕致富,反而不明不白慢稳忍复利致富。

但我知道,5%的实践,是复利的力量,也才是真正能改变年轻人未来的力量,所以,我才不厌其烦地谈复利投资的好、与复利投资的简单,就如同皮克斯(Pixar)动画《料理鼠王》(Ratatouille)要传达“任何人都可当厨师”(anyone can cook)的主旨精神一样。

Sponsored Links

对于我的第一本书《我把套牢股变摇钱树》,许多人的阅读焦点在于,如何套用我的选股策略、我列出了哪些股票?但我其实更想要表达的是,年复利5%的实践。

用美股、台股历史当佐证

复利威力足以致富又传家

到底,年复利5%是怎么来的?我就用全球历史最悠久的股市,即成立于1896年5月26日的美国道琼工业平均指数(Dow Jones Industrial Average,DJIA)收盘40.94点来试算长期投资的表现(详见表1):

1.从第一天买进后不卖,投资50年,指数涨到166.4点,涨了3.06倍,年复利为2.84%。

Sponsored Links

2. 若长期持有100年, 亦即到1995年5月24日,指数涨到5,762.86点,大涨139.76倍,换算年复利率是5.07%。

3.若长抱到2016年5月26日,指数涨至1万7,828.29点,投资121年,财富翻了434.47倍,年复利率达5.15%。

Sponsored Links

再来看台股加权指数(TAIEX)的表现,是以1966年为基期,基期指数为100。若在1967年8月3日收盘指数100.81点买进,一直抱到2016年8月3日,指数涨到9,001.71点,涨幅竟是88.29倍,年复利率达9.4%(详见表2),远比美国道琼更厉害,而我要求5%的实践,更是容易成功了!

Sponsored Links

透过上述的试算,主要是要告诉大家,复利的威力、以及可以自己致富又传家的复利投资,真的不只有在理论中,而是有活生生的证据。

也所以,我又要再老生常谈,我没有一档股票赚价差50%的观念,但有对一档年复利5%的好股票存10年的好观念。

因为,1年5%、连续10年复利, 资产成长了1.63倍;1年5%、连续20年复利,资产成长了2.65倍;1年5%、连续30年复利,资产成长了4.32倍;1年5%、连续40年复利,资产成长了7.04倍⋯⋯。

因此,1年如何投机获利,我没有方法;一辈子如何投资致富,却有明确方向,那就是5%的实践,快快及早开始吧!

内容未完结,请点击“第2页”继续浏览。